Bancos de manipulação forex

Eu mesmo negociei como um negociante interbancário da FX com um dos bancos, então deixe-me dar-lhe um pouco de fundo sobre o funcionamento da FX nos bancos. Normalmente, os bancos têm algo chamado de uma bancada interbibliotecária que negocia forex com vários bancos no mercado. Os bancos também dispõem de um balcão de vendas que lida com vários clientes do banco que estão tentando proteger seu risco cambial ou pagar suas exportações ou importações ou podem estar fazendo negócios de posição para lucrar com isso. A tabela de vendas custa o preço forex ao cliente do banco039s, mas para grandes transações de passagens que eles geralmente citam diretamente ao cliente, em vez disso, eles tomam uma cotação da bancada interbancária do banco e passam a cotação (depois de adicionar algum spread) ao cliente. A cotação fornecida pelo negociante de vendas (que, por sua vez, recebe do intermediário) é uma cotação de duas vias. O que significa que o cliente pode comprar ou vender no orçamento que está sendo fornecido. O que significa que o banco não precisa necessariamente saber se o cliente vai comprar ou vender a moeda específica sendo cotada e, portanto, tem que oferecer uma oferta, bem como oferecer preço para o cliente. Esta é a versão simplificada da mesa FX em um banco. Agora, se um cliente quiser fazer um comércio em cerca de 100 mios ou mais, eles não receberão diretamente uma cotação de duas vias pelo banco, em vez disso, o revendedor de vendas e os revendedores do banco saberiam de antemão se o cliente comprasse ou vendesse um determinado Par de moedas. Isso cria um cenário que o banco sabe de antemão se o cliente estiver comprando ou vendendo. Portanto, no caso de o cliente estar comprando (ou vender), é possível que o banco compre (ou venda) antes da mão e transmita o comércio ao cliente a um preço mais alto e no processo faça lucro sem risco. Isso é conhecido como front-running (o que é realmente ilegal). Então, mesmo que você tenha um mercado líquido, ainda é possível para um banco fazer frente a um comércio de clientes e dar-lhe um preenchimento sub-ótimo. Outra prática comum em mercados interbancários para decidir sobre o que é chamado de preço de fixação. Por exemplo, o preço de fixação é decidido no mercado interbancário indiano pelo RBI (regulador). Para chegar a este preço de fixação, o RBI pesquisa todos os bancos às 12 horas todos os dias e leva citações de ambos os lados. Calcula estas cotações para chegar ao preço de fixação. Este preço de fixação é usado para liquidar muitas negociações nos mercados de derivativos e também é usado para traduções contábeis, manutenção de livros, etc. Além disso, para muitas transações de ingresso grandes com clientes, é uma prática comum inserir negócios com clientes antes do tempo de fixação Na fixação do preço. Então, por exemplo, um banco pode entrar em acordo com um cliente às 10 da manhã, que compraria um determinado valor em moeda do cliente ao preço fixo. Então, se o preço de fixação for menor, o banco compraria a moeda a um preço mais baixo. Então, se um banco receber uma grande quantidade de ordem, onde tem que comprar moeda do cliente, sabe que é longo um montante particular de moeda no preço de fixação, então diga uma hora antes de consertar, poderia começar a vender fortemente a moeda no mercado (Porque já é longo a moeda na fixação do preço, a venda da moeda no mercado reduz sua exposição). Esta venda pesada levaria a preços mais baixos (se as condições do mercado o permitirem), de modo que, quando o RBI se aproximar dos bancos para obter uma cotação para corrigir, eles estariam citando um preço mais baixo (como os mercados seriam negociados mais baixos por causa da venda). Mas, uma vez que o banco vendeu moedas a preços superiores ao preço de fixação e está comprando a mesma moeda do cliente ao preço de fixação, o banco acabaria ganhando manipulando o preço de fixação através de vendas pesadas. Estas são apenas algumas das formas em que a manipulação é possível no mercado de divisas mesmo que seja um mercado muito líquido. Considere isso se 3 comerciantes em 3 bancos diferentes quiserem se tornar mais baixos e eles são confidenciais próximos, não é muito difícil para eles manipular o preço de fixação menor ou mais alto e, no processo, fazer dinheiro rápido com clientes. Então, só porque um mercado é líquido, isso não significa necessariamente que indivíduos ou sistemas não conseguem encontrar um jeito de jogá-los. 2.5k Vistas middot View Upvotes middot Não para reprodução Mais Respostas abaixo. Questões relacionadas Alguém (que não trabalha diretamente com os bancos) ganha muito dinheiro com o mercado Forex Qual banco foi multado demais no escândalo de manipulação forex (14 de novembro) Qual sala de bate-papo que os comerciantes de forex utilizam no recente escândalo forex-rigging Como posso Hedge minhas apostas no mercado cambial Paga os bancos para manipular o mercado Forex depois de deduzir as multas pesadas impostas recentemente (novembro de 03914) Como iniciador de Forex, como posso fazer um mercado altamente eficiente e análise de risco antes de negociar Às vezes As fixações são feitas apenas em negócios selecionados, o que torna mais fácil se você tem acesso a transações que fazem as fixações oficiais. Quando eu negociava moeda em um pequeno banco, percebi que nós (jovens comerciantes inexperientes) podíamos facilmente fazer um comércio de correntes e mover as taxas de câmbio em direção que queríamos. Digamos que a taxa de câmbio USDEUR é 1.0000 e que todos os negócios são feitos em um limite muito estreito em torno dessa taxa. O Banco A e o Banco B decidem mover a taxa para cima. Supostamente, eles poderiam continuar fazendo negócios em 1.001 para frente e para trás até que as estatísticas oficiais reconheçam que a taxa de câmbio média ajustada em peso está subindo. Todas as suas negociações se cancelam e nenhum banco sustenta perda real. No final do dia, suas posições são quase idênticas às da manhã. Agora, os sistemas modernos devem detectar esses inteligentes com facilidade e espero que existam sistemas de prevenção. No entanto, um sistema mais elaborado de negócios envolvendo múltiplas moedas e bancos múltiplos poderia ser muito fácil de mascarar e difícil de detectar (eu acho). Seria um caso para o forense financeiro. Também não está claro para mim se e quão enormes essas transações deveriam ser para fazer uma bagunça de qualquer moeda principal. Como Glenn Yu mencionou, nos países do 3º mundo seria possível, talvez até altamente provável, mas afetaria apenas as moedas locais. 1k Vistas middot View Upvotes middot Não para reprodução É possível que minha resposta não seja sobre a discussão. Mas Don039t você acha que antes da abertura do perfil e da escolha do intercâmbio você deve observar o essencial, quero dizer, desenvolver as habilidades de troca, incluindo o desenvolvimento de esquemas de negociação. Uma pessoa muito experiente pode criar seus próprios indicadores ou até mesmo automatizar o comércio. , Tudo isso se baseia em uma coisa importante que todos nós, sem exceção, temos que trabalhar: na plataforma de negociação. Você tem a chance de aprender as avaliações ou tentar as plataformas mais comuns sozinhas. Eu recomendaria experimentá-los gratuitamente e testar no site: 197 Visualizações middot Não para reprodução Will Bloomberg Terminal039s segurar seus clientes sofrem com o recente escândalo Forex porque o chat foi usado como uma das principais ferramentas para a manipulação. Qual é o papel Do banco central no mercado de divisas O que é bull no mercado de Forex Quem administra o mercado de divisas Em Forex, os Market Makers trocam contra você O que é o mercado de Forex e o que eles vendem Quem são comerciantes de Forex bem-sucedidos O que é aversão ao risco na negociação Forex MERCADO Como Os bancos ganham lucro na negociação no mercado Forex Quais são as oportunidades e os riscos que enfrentam na negociação forex. Qual é o melhor canal de marketing para direcionar os comerciantes de Forex no US amp UK? Como faço para negociar o mercado Forex é pedir o que está em oferta? No Reino Unido Forex Trading Market Posso transferir dinheiro do meu banco USD para o meu banco GBP simplesmente comprando GBP no mercado Forex. Os bancos enfrentam novas ações legais sobre a manipulação de divisas. Após multas total de muitos bi Lions de libras dos reguladores do Reino Unido e dos EUA, uma nova ameaça está prestes a atingir os principais bancos considerados culpados de manipular o mercado cambial. Advogados dos EUA estão preparando ações legais de vários milhões de libras - a serem apresentadas no outono - contra até 12 bancos. Os objetivos incluem o HSBC, o Royal Bank of Scotland, o fx e os bancos dos EUA JP Morgan e Citigroup. A ação será liderada pelo escritório de advocacia norte-americano Scott e Scott. Será particularmente preocupante para os bancos e seus investidores. Conspiração Por que muitos dos bancos mencionados já pagaram centenas de milhões de libras em pagamentos de compensação após movimentos legais semelhantes por Scott e Scott nos EUA. O sócio-gerente David Scott disse à BBC que ele está confiante de um resultado semelhante aqui. Ele está em Londres antes de viajar para Paris e Berlim para conhecer denunciantes que provavelmente incluirão empresas multinacionais, fundos de pensão e até mesmo, diz ele, bancos centrais. É muito seguro dizer que os danos sofridos pelos clientes estão em dezenas de bilhões de dólares, ele me disse. Nós já estamos aqui reunidos com bancos centrais, esquemas de pensões, grandes multinacionais que nos pediram para determinar se eles foram prejudicados como resultado da conspiração. Nós nos encontramos com os bancos centrais e eles manifestaram interesse - eles estão interessados ​​no conhecimento institucional que adquirimos litigando no caso forex nos Estados Unidos. Nós desenvolvemos um modelo que nos permite dar uma boa idéia do que seus danos são se eles negociassem moeda estrangeira. Desculpe a história que eu perguntei diretamente se ele falou com o Banco da Inglaterra, uma pergunta que ele esquivou, dizendo que ele não era capaz de dar detalhes de clientes específicos. Os casos legais são apenas o último capítulo da triste história de manipulação cambial. Em novembro passado, seis bancos foram multados em 2.6 bilhões de reguladores do Reino Unido depois que os comerciantes encontraram a manipulação do mercado cambial. Grupos de comerciantes de diferentes bancos com nomes exóticos como os Três Mosqueteiros e a equipe A deliberadamente massagearam as taxas em que eles compraram e vendiam moedas para grandes empresas para que os bancos obtivessem maiores lucros e os comerciantes fossem mais altos. As multas do Reino Unido foram seguidas pelas ações dos reguladores norte-americanos, que multaram os bancos 3,6 bilhões em maio. Corte de papel A Comissão Europeia está agora investigando se as leis de concorrência também foram violadas pelo comportamento dos bancos. A manipulação causou que as pessoas que negociavam moeda estrangeira pagassem mais do que teriam em um mercado livre, disse Scott. As pessoas que são as vítimas da conspiração não sabem disso, porque você não pode ter uma boa conspiração, a menos que esteja bem escondido. E porque o mercado de câmbio é tão grande, os bancos e os comerciantes não precisavam responsabilizar alguém por sua cabeça para roubar seu dinheiro. Eles só precisavam fazer pequenos cortes de papel e sangrar pessoas muito lentamente - porque cada um desses cortes em um mercado, esse grande, finalmente, leva a uma grande pote de dinheiro. Os clientes não tinham idéia de que estavam sendo defraudados. Sofisticado, o Sr. Scott nega que ele está na ambulância do Reino Unido perseguindo - inscrevendo clientes na busca de taxas lucrativas. Este não é um empreendimento de ambulância, disse ele. Os clientes que estamos representando são grandes corporações multinacionais sofisticadas, esquemas de pensão e bancos centrais que foram vitimados. Eu não acho que eles nos considerariam caçadores de ambulâncias, eles são mais propensos a nos ver como cavaleiros brancos.